2017年，對于前幾大ODM廠商而言無疑是成功的一年，在過去的一年中，隨著智能手機(jī)終端品牌華為與小米出貨量的增長，尤其是后者出貨量同比大幅增長達(dá)到了9600萬部，也促使其相關(guān)的ODM廠商出貨量大漲，據(jù)旭日大數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2017年聞泰科技的手機(jī)出貨量達(dá)到了近8300萬部，而華勤的手機(jī)出貨量也達(dá)到了近7900萬部，此外，兩者從去年開始都已經(jīng)跨入了筆記本電腦市場，隨著臺灣筆記本ODM市場向大陸轉(zhuǎn)移，無疑這也將成為聞泰、華勤未來的重要增長點(diǎn)所在！
從過去的幾年來看，尤其是2016年，OPPO和vivo出貨量大幅度增長，成為國內(nèi)手機(jī)廠商中最大的贏家，而小米反而在這一年觸底，銷量同比大幅度下降，所幸的是華為的出貨量也在增長，這也為ODM廠商的增長維持了動力！到了2017年，華為與小米的出貨量進(jìn)一步增長，魅族的出貨量也維持穩(wěn)定，這也促使前幾大ODM廠商大為受益！據(jù)手機(jī)報在線近期走訪手機(jī)產(chǎn)業(yè)鏈得知，對于聞泰科技而言，2018年將會是大豐收的一年！
聞泰科技：2018年出貨量超1億部 營收與凈利潤同比增長超50%
盡管2018年才開始，但是近來，據(jù)手機(jī)報在線（http://www.sqssczs.com/）走訪手機(jī)產(chǎn)業(yè)鏈得知，在過去的2017年中，聞泰科技不但出貨量達(dá)到了8300萬部，而且就營收來看的話，也在165億元以上！而據(jù)其第三季度財報顯示，前三季度營收為125.58億元，歸屬凈利潤為2.81億元！這也就是說，聞泰第四季度的營收維持在40億元以上！
而從2018年來看，據(jù)業(yè)界人士向手機(jī)報在線透露，聞泰2018年的訂單已經(jīng)排到了第三季度！而在2017年，華為、小米增長勢頭迅猛，帶動了ODM企業(yè)出貨量暴增，尤其是聞泰科技，在2017年上半年的傳統(tǒng)銷售淡季實(shí)現(xiàn)了出貨量的高增長，2017年下半年仍然保持增長勢頭，從目前已經(jīng)的出貨量數(shù)據(jù)來看，全年出貨量達(dá)到了近8300萬臺。
隨著聞泰2018年訂單不斷飽和，甚至放棄了一些訂單，據(jù)業(yè)界人士向筆者透露稱，從聞泰科技目前已經(jīng)拿到手的訂單進(jìn)行估算的話，2018年聞泰科技的營收與凈利潤將與2017年相比同比增長超過50%，這也就是說，明年聞泰科技的營收將達(dá)到近250億元！
而在過去的2017年中，對于聞泰科技而言，可謂是質(zhì)的突變的一年！在這一年中，聞泰科技先是宣布與高通合作進(jìn)軍筆記本電腦市場，隨后完成公司名稱更換，中茵股份更名為為泰科技，緊接著剝離原中茵股份地產(chǎn)業(yè)務(wù)輕裝上陣，并且在合肥的人工智能研究院落地！
2017年7月3日，聞泰科技對外發(fā)布公告表示，將會與高通合作做新一代筆記本電腦！公告稱：中茵股份有限公司（簡稱“公司”）全資子公司聞泰通訊股份有限公司（簡稱“聞泰通訊”）在美國高通公司（簡稱“高通”）支持下開始研發(fā)基于高通芯片平臺的筆記本電腦產(chǎn)品。據(jù)悉，聞泰與高通除在手機(jī)、汽車電子等產(chǎn)品領(lǐng)域有多年深度合作之外，在高通平臺的筆記本電腦研發(fā)還是首次嘗試。
2017年7月15日，A股上市公司中茵股份正式發(fā)布公告稱：2017年7月14日，公司取得了湖北省工商行政管理局換發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》，完成了名稱變更的工商登記手續(xù)。公司已正式更名為“聞泰科技股份有限公司”。其類型為股份有限公司（上市），法定代表人為目前中茵股份董事長張學(xué)政。
2017年12月21日，聞泰科技發(fā)布公告，就公司剝離房地產(chǎn)相關(guān)資產(chǎn)及其子公司股權(quán)的相關(guān)信息進(jìn)行了披露。原中茵股東實(shí)控人陣營西藏中茵和高建榮將原持有的9970萬股中的5000萬股轉(zhuǎn)給云南城投旗下控股公司（云南融智資本管理有限公司），3510萬股轉(zhuǎn)給上海硅同企業(yè)管理合伙企業(yè)（上海武岳峰二期集成電路股權(quán)投資公司持股99.99%）。
至此，公司前實(shí)控人陣營基本實(shí)現(xiàn)退出，聞泰科技新舊股東利益關(guān)系終于理順了。與此同時，對于半導(dǎo)體資本的引入，或預(yù)示著未來ODM龍頭聞泰科技會深入到半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)，繼此前宣布進(jìn)軍筆電行業(yè)之后，再次加持布局的多元化。這對于聞泰科技2018年全力起航而言無疑十分有利！
2017年12月22日，在合肥高新區(qū)工委書記、管委會主任宋道軍等領(lǐng)導(dǎo)和聞泰科技董事長張學(xué)政的見證下，合肥高新區(qū)與聞泰科技簽署項(xiàng)目投資合作框架協(xié)議，聞泰科技將在合肥高新區(qū)投資建設(shè)合肥聞泰人工智能研究院，主要進(jìn)行人工智能終端產(chǎn)品的研發(fā)與設(shè)計。
2018年，對于聞泰科技而言，無疑是一個全新的起點(diǎn)，擁有過去11年的產(chǎn)業(yè)積累和研發(fā)經(jīng)驗(yàn)，并且成功剝離地產(chǎn)業(yè)務(wù)獲得的資金，其不僅會在手機(jī)領(lǐng)域繼續(xù)縱深發(fā)展，繼續(xù)推動全面屏、人工智能（AI）等新技術(shù)的普及，同時也將趁著NB-IoT和5G的東風(fēng)，在AR/VR、汽車電子、人工智能（AI）等智能硬件領(lǐng)域和高通平臺筆記本電腦、服務(wù)器領(lǐng)域橫向擴(kuò)張。正如聞泰科技張學(xué)政所言：“不僅要我們的戰(zhàn)略目的，就是要把聞泰這個產(chǎn)業(yè)生態(tài)鏈管道平臺做得更強(qiáng)更大！”
ODM產(chǎn)業(yè)的2017與2018：哪些變，哪些不變？
眾所周知，在2017年第四季度，手機(jī)市場整體的變現(xiàn)并不是很好，而其背后的原因則有多方面，首先從2017年上半年缺乏技術(shù)亮點(diǎn)，主要亮點(diǎn)在于全面屏，整個手機(jī)行業(yè)很平淡，但小米和華為實(shí)現(xiàn)了高速增長，主要原因在于產(chǎn)品定位非常準(zhǔn)，而產(chǎn)品本身質(zhì)量非常好，產(chǎn)品力非常強(qiáng)。
1、市場變大，ODM格局難變
但是到了2017年下半年，各種新技術(shù)開始迎來爆發(fā)期，諸如人臉識別、無線充電、玻璃機(jī)身、雙電池、人工智能、現(xiàn)在是18:9的全面屏，明年還有19:9的全面屏、異形屏都出來了，但市場銷量也不好，為什么？因?yàn)樾录夹g(shù)出現(xiàn)的時間太晚，第三季度才出來。
但手機(jī)品牌公司的研發(fā)周期通常是8-10個月，今年已經(jīng)來不及了，所以大家可以清晰的看到，在2017年下半年，很多全面屏手機(jī)并沒有很好的符合“全面屏”的概念，甚至可以說是在蹭市場熱點(diǎn)，但盡管如此，一旦投放到市場上，依然會對傳統(tǒng)16：9的手機(jī)帶來很大的沖擊！所以某些渠道品牌現(xiàn)在都不敢在渠道鋪太多全面屏，都在瘋狂降價促銷清庫存，這就是船大難掉頭。對手機(jī)公司來說，一旦形成庫存是很可怕的。
以聞泰為例，其幫客戶推出了中低端普及全面屏后，特別是799元的紅米5都是全面屏，給普通屏手機(jī)產(chǎn)生極大銷售壓力，為盡快清空普通屏庫存，防止產(chǎn)生更大庫存，各個品牌商都在調(diào)整產(chǎn)品規(guī)劃，削減或中止普通屏項(xiàng)目，重新規(guī)劃全面屏項(xiàng)目。所以2017年并不是市場需求減少了，是品牌公司和整個供應(yīng)鏈的節(jié)奏被打亂了，現(xiàn)在都在規(guī)劃新項(xiàng)目。
從目前的趨勢來看，華為、小米在2018年仍然是保持高速增長勢頭，特別在海外市場。某些渠道品牌今年已經(jīng)增長放緩或下滑，明年增長幅度會更小或者下滑加劇。但少數(shù)二線品牌份額可能會大幅上升，因?yàn)樗麄儙齑鎵毫苄?，還大張旗鼓上新項(xiàng)目，不用擔(dān)心對舊項(xiàng)目造成沖擊。
對ODM而言，這也是非常的發(fā)展機(jī)遇，因?yàn)樾录夹g(shù)大量爆發(fā)就是拼質(zhì)量、拼供應(yīng)鏈、拼效率的時候了，而ODM公司的供應(yīng)鏈管理能力、整體質(zhì)量管控水平、研發(fā)效率無疑是非常強(qiáng)的，而ODM龍頭企業(yè)聞泰科技的競爭力無疑是最強(qiáng)的。因?yàn)镺DM的研發(fā)周期一般是6-10個月，但聞泰科技前三季度的項(xiàng)目都已經(jīng)排滿了，訂單都爆掉了，聞泰科技也在砍單，因?yàn)轫?xiàng)目實(shí)在太多，完全做不過來?，F(xiàn)在聞泰接觸的新客戶、規(guī)劃的新產(chǎn)品都是2018年第四季度的。
從這方面分析來看，2018年隨著大量新技術(shù)的爆發(fā)和應(yīng)用，不僅手機(jī)行業(yè)整體出貨量有爆炸式增長，ODM公司聞泰科技的業(yè)績也會大超預(yù)期。并且不僅僅是手機(jī)，現(xiàn)在VR/AR、筆記本電腦、服務(wù)器、汽車電子、智能硬件、甚至光貓這種產(chǎn)品都涌到ODM廠商，為ODM產(chǎn)業(yè)的發(fā)展提供了新的市場。不僅是手機(jī)行業(yè)，其他消費(fèi)電子行業(yè)公司都已經(jīng)發(fā)現(xiàn)了聞泰科技這種優(yōu)質(zhì)ODM公司的巨大價值。
而從ODM產(chǎn)業(yè)競爭格局來看，到了2018年大格局將繼續(xù)維持穩(wěn)定，ODM公司的競爭已經(jīng)從過去的單純拼價格，變成了拼質(zhì)量、拼交付、拼供應(yīng)商管控能力、拼產(chǎn)品定義和規(guī)劃能力了，而現(xiàn)在只有聞泰科技等極少數(shù)ODM公司有這樣的綜合能力。所以大家也看到，從2017年開始，ODM公司也出現(xiàn)了明顯的兩極分化！這并不是說行業(yè)對ODM的需求減少了，從聞泰科技目前的情況來說，客戶對ODM的需求是暴增的，但要求也越來越高，這就對ODM廠商提出了更高的要求！
2、物料供給變大、現(xiàn)金流變大、風(fēng)險變大
此外，從2017年整個ODM產(chǎn)業(yè)來看，其最大的變化就是ODM研發(fā)的機(jī)型從低端、超低端向中端、高端產(chǎn)品線延伸，已經(jīng)擺脫了低質(zhì)低價的代名詞，打造了眾多暢銷的中高端產(chǎn)品，扭轉(zhuǎn)了整個行業(yè)的負(fù)面形象，諸如聞泰與華勤，兩者均在向更高端的市場進(jìn)軍。
與往年相比，ODM更多參與到客戶的產(chǎn)品定義和供應(yīng)鏈管理當(dāng)中，不再僅僅幫助客戶做代工，而是提供從產(chǎn)品定義、項(xiàng)目研發(fā)、供應(yīng)鏈管理、整機(jī)生產(chǎn)、軟件開發(fā)、用戶運(yùn)營等一整套解決方案。ODM再也不是被動的實(shí)現(xiàn)客戶的需求，而是基于強(qiáng)大的供應(yīng)鏈整合能力為客戶創(chuàng)造更大的價值。
現(xiàn)在手機(jī)行業(yè)正處于大量新技術(shù)的爆發(fā)前，人臉識別、無線充電、玻璃機(jī)身、雙電池、人工智能、現(xiàn)在是18:9的全面屏，明年還有19:9的全面屏、異形屏。從沒有那一年像2018年這樣有這么多新技術(shù)集中涌現(xiàn)出來。這預(yù)示著巨大的市場機(jī)會，同時也隱藏中巨大的風(fēng)險。成本1000元的手機(jī)，備料500萬臺就需要50億元，一旦產(chǎn)品規(guī)劃出問題就是形成巨額的庫存。
而ODM公司因?yàn)橥瑫r面對很多客戶、與上游供應(yīng)鏈保持密切的溝通和交流，ODM是知道什么可以可以做、什么不能做，在什么時間可以把產(chǎn)品做的什么程度，在什么時間應(yīng)用哪些新技術(shù)的，所有ODM不僅可以告訴客戶應(yīng)該做哪些新產(chǎn)品，還可以幫助客戶避開很多坑。從歷史上來看，ODM公司不是跟隨風(fēng)向，而是創(chuàng)造風(fēng)向，指紋識別、大電池、快充、全金屬、納米注塑、2.5D屏、雙攝都是ODM公司發(fā)明或第一個推向市場的，但都是通過ODM公司把這些只是在高端機(jī)上應(yīng)用的新技術(shù)，普及到中端甚至低端機(jī)的在這方面ODM公司功不可沒。
此外，ODM廠商為客戶進(jìn)行的供料占比將會繼續(xù)擴(kuò)大，如2017年聞泰科技客供料比例高達(dá)75%，而隨著行業(yè)競爭加劇，越來越多的客戶希望由ODM公司采購更多的物料，以此降低備料的風(fēng)險和成本的壓力，而ODM大規(guī)模的集中采購可以有效降低備料的風(fēng)險和成本的壓力。據(jù)筆者了解到，目前聞泰科技的新客戶均在客供料比例大幅降低，比如LG已經(jīng)決定100%的物料全部讓聞泰采購。這樣將大幅提升聞泰科技的銷售額和利潤，并進(jìn)一步強(qiáng)化聞泰的規(guī)劃優(yōu)勢，而規(guī)模優(yōu)勢將幫助聞泰獲得供應(yīng)鏈更好的價格和保障，形成良性循環(huán)。
另一個需要大量資本支持的是物料采購，聞泰科技最早是方案設(shè)計公司（IDH），完全沒有采購，2008年轉(zhuǎn)型成為ODM公司才才是采購物料，但采購比例一直較低，到2017年平均采購比例才25%左右，但因?yàn)樾袠I(yè)競爭加劇，客戶希望更大的物料由聞泰采購，所以聞泰的采購金額和銷售額都將同比大幅提高。
3、ODM與OEM區(qū)分更加明顯，進(jìn)軍海外市場步伐不變
從ODM和OEM產(chǎn)業(yè)來看，目前大部分ODM廠商均有自己的生產(chǎn)工廠，但是，對于ODM廠商而言，有些ODM廠商工廠更多的只是用來試產(chǎn)和小批量具有足夠大的利潤空間的訂單生產(chǎn)，并不會通過自己的工廠進(jìn)行大規(guī)模的批量生產(chǎn)，因?yàn)槭謾C(jī)行業(yè)本身就是一個重資產(chǎn)行業(yè)，如果自己生產(chǎn)手機(jī)的話，無疑會導(dǎo)致現(xiàn)金流的壓力更大，所以很多ODM廠商均把訂單交給了OEM進(jìn)行代工生產(chǎn)，如卓翼科技、光弘科技等！
所以在過去的一年中我們就能發(fā)現(xiàn)，不僅僅是ODM需要大量的現(xiàn)金流，同時，對于OEM而言同樣如此，所以在ODM廠商尋求上市的同時，OEM廠商也在尋求上市，如光弘科技就在2017年底成功上市，而在早年間華勤與龍旗就曾投資了其下游的光弘科技！
最后則是海外市場，從2017年國內(nèi)手機(jī)市場來看，明顯可以看到市場已經(jīng)逐漸趨近飽和，所以對于國內(nèi)手機(jī)廠商而言，進(jìn)軍海外市場無疑是必然的選擇，小米去年出貨量的大幅度增長，其主要的原因則在于印度市場的爆發(fā)，據(jù)手機(jī)報在線走訪得知，隨著國內(nèi)前幾大手機(jī)品牌快速進(jìn)軍海外市場，這不僅僅擴(kuò)大的國內(nèi)手機(jī)廠商在海外市場的份額，同時，對于此前一直布局海外市場的企業(yè)而言，勢必也會造成一定的沖擊，業(yè)界有觀點(diǎn)認(rèn)為，一旦國內(nèi)前幾大品牌在海外市場的出貨量起來以后，可能會導(dǎo)致海外市場復(fù)制國內(nèi)的模式，即市場份額主要被前幾大廠商所吞噬！
而海外市場同樣對ODM廠商提出了更多的要求，海外市場非常大，但是涉及的國家和區(qū)域非常多，像某些客戶一個項(xiàng)目就有42個不同的軟件版本，還需要到全球幾十個國家進(jìn)行網(wǎng)絡(luò)測試，小ODM公司是無法完成這些苛刻要求的。所以從這方面來看的話，海外市場的快速興起，對于小型ODM廠商而言，或許并不是一件好事，對ODM廠商的規(guī)模提出了更多的要求！
從整個ODM大產(chǎn)業(yè)來看，前幾大巨頭壟斷市場的格局已經(jīng)很難發(fā)生改變，而最大的改變則在于ODM廠商的市場種類在擴(kuò)張，對于ODM廠商而言，早已經(jīng)不再只是局限于智能手機(jī)市場，同時向更多的市場拓展！而單就智能手機(jī)市場而言，與前幾大手機(jī)廠商綁定無疑是ODM廠商的出路，從前幾大ODM廠商聞泰、華勤、與德、龍旗來看，其無不是與華為、小米、魅族等出貨量較大的廠商合作！其中聞泰科技在2018年出貨量、營收與凈利潤之所以能夠增長這么快，其中很重要的兩個原因在于華為與小米的出貨量，以及在筆記本電腦市場的出貨量！對于2018年的ODM產(chǎn)業(yè)而言，無論是原始的手機(jī)市場，還是新拓展的市場（需要大量的資金鋪路），巨頭效益恐怕會越來強(qiáng)烈！
01月07日 18:14
