物理 AI，也稱為生成式物理 AI，旨在使自主機器（如機器人、自動駕駛汽車等）能夠在真實物理世界中進行感知、理解和執(zhí)行復雜操作。它擴展了傳統(tǒng)的生成式 AI，使其能夠理解 3D 世界的空間關(guān)系和物理行為，確保生成的內(nèi)容符合物理規(guī)律。

例如，文生圖或文生影片模型如果不考慮物理，生成的內(nèi)容就缺乏重力、光學等細節(jié)；而在加入物理知識后，生成的內(nèi)容將更加逼真。物理 AI 將賦予機器人更強的環(huán)境感知、理解和交互能力，讓它們能夠在復雜環(huán)境中進行導航和操作。英偉達創(chuàng)始人黃仁勛早在今年早些時候就強調(diào)過，AI 的新一波浪潮是物理 AI，并指出物理 AI 將徹底改變價值 50 兆美元的制造業(yè)和物流業(yè)。

（來源：宇樹科技公眾號）

高盛針對這些領(lǐng)域進行了深入的分析，并選出了他們認為物理 AI 最具潛力的公司。在 AI 裝備領(lǐng)域，高盛看好瑞聲科技、地平線機器人、Mobileye Global等公司。高盛認為，瑞聲科技作為相機傳感器制造商，正積極拓展其高利潤的汽車業(yè)務(wù)。

高盛在報告中表示，其團隊受到了攝像頭傳感器制造商、蘋果供應(yīng)商瑞聲科技（AAC）大力拓展其利潤率更高的汽車業(yè)務(wù)的鼓舞。該公司升級后的座艙產(chǎn)品涵蓋了用于發(fā)送安全警報的觸覺反饋技術(shù)，以及應(yīng)用于高級駕駛輔助系統(tǒng)（ADAS）、全景環(huán)視監(jiān)測和駕駛員監(jiān)測系統(tǒng)的車載鏡頭和攝像頭。

高盛進一步指出，包括瑞聲科技在內(nèi)的大中華區(qū)攝像頭和鏡頭供應(yīng)鏈有望搭上人形機器人發(fā)展的潮流，獲取新的增長來源。因為人形機器人的視覺感知需要諸如立體攝像頭、飛行時間（ToF）攝像頭和激光雷達等 3D 深度技術(shù)。

瑞聲科技光學業(yè)務(wù)近年發(fā)展勢頭十分強勁，成為推動集團業(yè)績增長的主要原因之一。根據(jù)官方公告，瑞聲科技2024年凈利預計增加130%至145%。資料顯示，在車載鏡頭方面，瑞聲科技具有車載鏡頭全棧式自研自制能力,已將光學產(chǎn)品及解決方案應(yīng)用于智能汽車領(lǐng)域。前視、環(huán)視、智能座艙感知鏡頭、激光雷達接收鏡頭等系列產(chǎn)品，能夠系統(tǒng)支撐車身360度場景感知，為機器視覺提供精準原始數(shù)據(jù),全方位保障艙內(nèi)駕乘體驗的安全性。

非球面玻璃是L3級以上自動駕駛相關(guān)鏡頭中的關(guān)鍵部件，而瑞聲科技獨家WLG技術(shù)在光學性能、光學精度、鏡片結(jié)構(gòu)、鏡片厚度等方面，較其他玻璃成型技術(shù)具有明顯優(yōu)勢,可顯著提升車載鏡頭的表現(xiàn)力。

此外，在激光雷達方面，通過WLG技術(shù),可將鏡頭結(jié)構(gòu)設(shè)計成特定規(guī)格的全玻結(jié)構(gòu),根據(jù)不同的場景和布置需求,使用模塊化設(shè)計,只需要配置不同的鏡頭即可完成不同視場角的切換,為激光雷達大規(guī)模量產(chǎn)提供工程化可行性。

市場預測，2025年全球?qū)⒂瓉砣诵螜C器人產(chǎn)業(yè)的“量產(chǎn)元年”市場規(guī)模預計將達到324億美元，而中國將以750億元人民幣的市場規(guī)模占據(jù)全球的32.7%。而隨著視覺感知在以人形機器人為代表的物理AI應(yīng)用中發(fā)揮越來越核心的作用，擁有核心技術(shù)優(yōu)勢的鏡頭供應(yīng)商都有望進一步受益。